k线组合运用技法有哪些_K线组合运用技法有哪些？

K线组合运用技法

短线高手如是说

1.“十字星”的出现，表现出多空双方呈势均力敌的态势，力量不分上下。

2.锤形K线是一种典型而有效的反转信号，既可能预示牛市的止升为跌，也可能预示熊市的触底反弹，

3.如果一个“阳包阴”出现在熊市中或下跌过程的后期，所包含的逆转信号是比较明确的。

4.短线投资者在运用K线分析个股走势时，应当注意借鉴其他分析工具。

K线的结构分为实体、上影线和下影线三部分，实体部分表示一定时期(一日、一周、一月、一年等)的开盘价和收盘价，上影线的上端顶点表示同一时期的最高价，下影线的下端顶点表示同一时期的最低价，中间的K线实体则是开盘价和收盘价之间的差价。以一定时期开盘价与收盘价的关系，又将K线分为红线与绿线两种，红线代表收盘价高于开盘价，用白色表示，称为阳线；绿线代表收盘价低于开盘价，用黑色表示，称为阴线(见图1)。

K线的结构组成

K线通常可以分为日K线、周K线、月K线，在动态股票分析软件中还常用到分钟线和小时线。K线是一种特殊的市场语言，不同的形态有不同的含义。如果几个K线组合在一起，其包含的意义就更明确，可以用来预测未来的短期走势。因此，K线理论的精髓是K线组合运用技法。

在古典K线理论中有意义的K线组合有几十种。在这些K线组合中，对投资者的短线操作有指导意义的大致有下面几种:

1.星形K线及组合的运用技法

星形K线是指一些十字星形状的K线，实体很短但带上下影线，且与邻近的K线实体有一定的距离，一般称为“十字星”，看上去就像夜晚天空中闪闪发光的星星一样。“十字星”既可以在市场的顶部“闪现”，也可以从市场的底部“升起”。对“十字星”来说，影子的长短，是阴线还是阳线一般都不太重要。重要的是“十字星”的实体部分应与前后邻近的两根K线的实体形成一定的距离，在上升趋势中要高于前后相邻的两根K线实体，而在下跌趋势中要低于前后相邻的两根K线实休(见图2)。

星形K线及组合

“十字星”的出现，表现出多空双方呈势均力敌的态势，力量不分上下。如果“十字星”的上下影线相等，当日收阳线则代表多方力量稍强，当日收阴线则代表空方气势略胜；如果“十字星”的上下影线不等，上影线长于下影线，表示空方力量较强，多方虽然努力抬升股价，但仍被空方打压下来；与此相反，下影线长于上影线则表示多方力量较强。

另外，“十字星”K线形态的出现，表示多空双方都处于观望态势，常常隐含着大势变盘的意义。除此之外并没有其他含义，更不能直接预示股价的未来趋势。但是，“十字星”在不同的走势背景下出现却代表了截然不同的意义，这就是为什么“十字星”必须和其他K线结合使用，或与整个走势结合分析的原因。比如说，如果出现在急跌行情的末期，则“十字星”意味着多空双方力量的转折，即空方力量由强转弱，多方力量由弱转强；而如果出现在股价已经大幅度拉升之后，则寓意就可能完全相反。

在K线技术分析中，不同位置的“十字星”被赋予不同的象征意义，对于短线投资者具有重大意义的有出现于跌势或熊市中的“早晨之星”、出现于升势或牛市中的“黄昏之星”和既可以出现在牛市，也可以出现在熊市的“十字架星”三种。但在实战中，通过“十字星”来判断大势反转是很受限制的，这是由于“十字星”对现实的指导意义必须结合大盘走势以及周围的K线才能够判定。

2.锤形K线及组合的运用技法

锤形K线形态是一种形象的比喻，因为此类K线具有较特殊的样子，看起来像是一个锤子，所以得此名称，其图形特点如下(见图3):

锤形K线及组合

(1)实体位于K线的顶部(或底部)，即实体包含或接近当日市场价格的最高点(或最低点)。

(2)上影线(或下影线)很短或者没有。

(3)下影线(或上影线)较长——至少是实体长度的2-3倍。

(4)影线创了中期历史新低(或新高)。

对锤形K线来说，实体部分及其影线的长短对其有效性而言至关重要，而实体部分是阳还是阴则没有多少实际意义。如果实体部分越短，影线越长，则意义就越重要。锤形K线是一种典型而有效的反转信号，既可能预示牛市的止升为跌，也可能预示熊市的触底反弹。如何判断这一信号是牛市逆转信号还是熊市逆转信号，主要取决于它在何种市场的走势中出现。

底价区出现的锤形K线通常被认为是股价见底的强烈信号。如果锤形和下影线下穿了原有的低位价格，则这种信号更加可靠。底价区出现锤形，表明空方已逐渐势微，虽然一度仍占上风，但由于低位的多方承接盘比较有力，空方最终败下阵来。普于抄底的短线投资者可以将锤形K线视为试探性建仓的信号，出现锤形的次日如果能收出一根阳线，则是进一步验证锤形的底部信号，此时短线投资者应该果断买入，一般都能抓住较好的抄底套利时机。由于底部的“刺探”是在很短时间内完成的，机会稍纵即逝，一旦错过则追悔莫及，对于短线投资者而言，只有密切关注市场动态，才能把握住最佳的套利时机。在天价区出现锤形K线可能有如下几种情况:一种是利好消息刺激，股价跳空高开，但由于跟风盘不足，最终导致股价下跌，只是在收盘时，多方才重新取得优势，形成了一个小阳线(或阴线)实体；还有一种情况是主力作最后上拉，跳空高开后即开始出货，但这种出货并不是以跳水的形式完成。而是以震荡的形式来实现。盘中主力在尾市还主动上拉，形成小阳线实体，给人留下想象空间。

天价区的锤形K线并非都是见顶的信号，是否形成顶部要看其后股价运行的其体位置；如果股价运行在锤形线实体部分以上，则其股价日后还有上升潜力，如果走平或运行于下影线部分，则锤形K线通常就是阶段性顶部；出现锤形的次日开盘价与锤形实体向下缺口越大越可证明顶部特征；如果次日收出阴线，且收盘价低于锤形K线的收盘价，则进一步验证阶段性顶部构筑完成，不愿冒险的短线投资者可以将天价区的锤形K线看做是卖出信号。

倒锤形K线是表示卖压沉重的一种K线形态，它可能出现于底部区域，也可能出现在顶部区域。股价在连续上扬后进入历史天价区，此时拉出倒锤线K线，是较强的见顶信号。底价区倒锤形K线的出现一般表明多头在长期下跌过程中开始出现反攻，但空头力量依旧强大，只留下了长长的上影线，不过这条长上影线透露出多头力量已经增强，星星之火往往能够形成燎原之势。倒锤形K线也是一种趋势转向的信号，但倒锤形K线能否引起趋势反转，需要看第二天的走势情况。底部倒锤形K线出现后，如果第二个交易日的开盘价高于倒锤线实体，则反转概率较大，当然成交量的因素也很重要。由于锤形K线与倒锤形K线都是次要反转信号，因此一旦信号出现后，等待次日的验证就显得十分重要。设定止损位是短线投资者此时的最佳选择，出现锤形K线或倒锤形K线当日的最低价，往往就是一个很好的止损位，一旦股价跌破该价位，则说明抄底失败，短线投资者应该及时止损出局。

3.包含型K线组合

如果个股在一条较长K线后面出现了一条相反性质的K线，并且后一条K线的实体部分比前一条更大，能够包含前一条K线的实体，这就是一个包含型K线组合，分为阳包阴和阴包阳两种形态，如果是阴线在前，阳线在后，称为“阳包阴”，反之叫“阴包阳”，包含型K线组合也称做“覆盖线”(见图4)。

包含型K线组合

一个标准的“阳包阴”K线有以下特征:

(1)两条K线实体均较长，影线很短，阳线实体和影线的底部应该比第一根阴线还低，说明股价在继续下探之后，多头开始发力拉升股价，后市呈现出短期反转的态势。

(2)阳线的实体和其上影线的顶部都应该比第一根阴线还高，说明多方力量把前一个交易日丢失的阵地尽数夺回，而此时的空方已经被多方完全瓦解，实际上说明前面的阴线有可能是庄家在诱空洗盘。阳线的成交量必须明显高于阴线，说明庄家在推高股价的过程中有量的支持，量价和谐。

如果一个“阳包阴”出现在熊市中或下跌过程的后期，所包含的逆转信号是比较明确的，因为这说明市场的主动性已经被多方掌握了。“阳包阴”也有许多变形，如“一阳包二阴”，“一阳包数阴”等。“阴包阳”的特征与“阳包阴”相同，只不过“阴”“阳”互换，而“阴包阳”的含义则相反，如果出现在上涨行情中，则预示着上涨的趋势将要发生逆转，主动权已落在空方手中。

短线专家忠告与建议

K线图能够简单明了地反映市场的长期走势，所以多年来一直是业内人士分析股市走势时最常用的方法之一。尽管如此，一些常见的K线组合形态只是根据以往经验总结的一些典型形态，没有严格的科学依据。短线投资者在运用K线分析个股走势时，应当注意借鉴其他分析工具。实际市场中，完全满足理论上所介绍的K线组合形态的情况是不多见的。如果照搬组合形态有可能长时间碰不到合适的机会。短线投资者在日常的股市操作中要根据实际情况灵活运用。