庄家试盘手法|洞悉庄家试盘意图；几招识破庄家试盘手段

庄家吸货到大量的低价筹码之后，并不是马上进入拉升状态。虽然此时提升的心情十分急切，但还要最后一次对盘口进行全面的检验。

从一般情况看，中线庄家持有的筹码占流通盘的40%～60%。在较长的吸货阶段中，庄家并不能肯定在此期间没有其他庄家或大户介入，集中的“非盘”如果在10%～15%或15%以上，就会给庄家造成不小的麻烦。在操作过程中，经常会出现两个庄家几乎同时介入同一只股票的情况，持仓比例也差不多，这样吸货十分吃力。这只股票质地虽然不错，但就是不涨，上下震荡，成交量时大时小。出现这种情况，大多是因为几个庄家碰了头，彼此相互制约，陷入进退两难的境地，所以必须进行“试盘”。

（1）股价上下震荡。试盘的方法一般是庄家用几笔大买单把股价推高，看看市场的反应。庄家将大买单放在买二或买三上，推动股价上扬，此时看看有没有人在买一上抢货。

如果无人理睬，说明盘面较轻，但股性较差；如果有人抢盘，而且盘子较轻，就成功了一半。紧接着，庄家在拉升到一定的价位时，忽然撤掉下面托盘的买单，股价突然回落。

然后，庄家再在卖一位置挂出大卖单，如果股价轻易下挫，说明没有其他庄家吃货。在推升的过程中，如果盘中有较大的抛压，此时庄家大多先将买盘托至阻力价位之前，然后忽然撤掉托盘买单，使股价下挫。

如此往复，使高点不断降低，该股的持有者会以为反弹即将结束。

庄家突然打出一个新高之后，又急转直下，此时比前期高点高，眼看很快要跌回原地，持有者（非盘）再不敢不减仓了，于是集中的抛单被拆散了。

比如某大户的持股成本在10元左右（与庄家的成本相近），共15万股，庄家在11元左右开始试盘。连续几日从11元多下触10元，有一天突然破位下行到9.8元，此时大户减磅3万股，紧接着又猛地拉起到10.80元，大户认为应该拿回筹码，于是买回1万股。然后股价又拉至11.80元，大户还没来得及高兴，股价就又跌到10元。大户感到抛压太大，又减磅4万股，至此大户持仓为15-3+1-4=9万股的筹码，而且平均成本比过去高得多。这样在11元位置上的抛盘数量由15万变成了0。

（2）制造活跃盘面。庄家通过试盘的种种情况探明了市场中的持仓情况，股性死板没有关系，在大盘弱势中逞强，强势中压盘，就能很快地活跃起来。

常见的手法有以下几种。

第一，在盘整中向上拉升或向下打压试盘。

第二，在强势中采取拉高后不参与的方式试盘。

第三，在弱势中通过拉高或压低股价试盘。

第四，利用颈线、趋势线、黄金分割线、均线、通道上下轨等技术试盘。

第五，利用利好、利空消息拉升或打压股价进行试盘。

第六，利用板块整体启动或调整等情况进行试盘。

股价从高位下跌后，在底部出现横盘走势

上图所示为盛路通信（002446）：股价从高位下跌后，在底部出现横盘走势，下方形成一条支撑线，股价多次回落到这条支撑线附近时，均遇到支撑而回升。2012年12月4日庄家进行试盘，股价向下击穿下方的支撑线，此时支撑线转化为阻力线，通常是一个卖出信号。可是股价仅在支撑线下方停留几日，就重新返回到趋势线上方，并出现盘升走势，说明散户抛盘不明显，并有逢低买盘介入，但也反映出跟风不积极的一面。因而后市经过较长时间的盘整后，于2014年1月出现拉升行情。

从该股图表中可以看出，股价无量向下突破支撑线，说明盘内筹码依然稳固，没有出现松动迹象。向下突破反映了庄家故弄玄虚，欺骗散户的筹码。股价击穿支撑线后，没有迅速脱离突破区域，尚无出现大幅下跌走势。只是在趋势线下方作短暂的停留后，便返回到趋势线之上。说明庄家也不敢在此停留太长的时间，以免造成低位筹码损失。

从价位方面分析，经历了较长时间的下跌调整，股价已经到了底部区域，投资价值凸显出来，是中长期战略投资者的建仓区域。

此时出现向下突破就值得怀疑。

从坐庄角度分析，股价处于市场平均持仓成本和庄家持仓成本区域附近。

根据实盘操作经验，一个比较均匀的水平通道形态，市场的平均成本价大概是水平通道的中心价附近，庄家的成本价位相对略低一些，但不会相差太远，更不会超出中心价至下轨线的垂直距离。通过测算，该股庄家的持仓成本为9元左右，因而股价不会长时间的大幅下跌，向下破位是底部空头陷阱。

由此可见，这是庄家的一次打压建仓或打压试盘行为。投资者遇此情形切不可盲目斩仓割肉，持币者可以逢低介入。

（3）异常盘口信息。盘口是研判庄家控盘程度的重要渠道，盘中筹码稳固与否，有时可以通过盘口信息来判断。

第一，拉升时挂大卖盘。一只股票不涨不跌时，挂出的卖盘比较正常，而一旦拉升时，立即出现较大的卖盘，有时甚至是先挂出大卖盘，然后才出现上涨，这时如果卖盘不能被吃掉，一般说明庄家吸筹不足，或者不想发动行情；如果卖盘被逐渐吃掉，且上攻的速度不是很快，大多说明庄家已经相对控盘，既想上攻，又不想再吃进更多的筹码，所以拉升的速度会慢一些，希望散户帮助他吃掉一些卖单。

第二，下跌时没有大承接盘。如果庄家建仓不足，那么在试盘时，不希望损失更多的筹码，因而下跌时低位会有一定的承接盘，自己卖给自己，有时甚至是先挂出接盘，再出现下跌动作。而庄家在已经控制了较多筹码的股票时，下跌时卖盘是真实的，低位不会主动挂出大的承接盘，因为庄家不想增仓，有时还要减仓，以便为下一波拉升作准备。

第三，即时走势的自然流畅程度。庄家介入程度不高的股票，上涨时显得十分滞重，市场抛压较大，而被庄家相对控盘的股票，其走势比较流畅自然的，成交也较活跃，盘口信息显示，多方起着主导作用。在被完全控盘的股票中，股价涨跌则不自然，平时买卖盘较小，成交稀疏，上涨或下跌时才有挂单出现，明显有已被控制的特征。

第四，大阳线次日的股价表现。一只没有控盘的股票，大阳线后的第二天一般都会成交活跃，股价上蹿下跳，说明多空分歧较大，买卖真实自然，庄家会借机吸筹或派发。而如果在大阳线过后，次日即成交清淡，波澜不惊，大多说明已被控盘，庄家既无意派发，也无意吸筹。

（4）不同势道中的试盘手法。庄家试盘的手法，往往会结合大势的状况和其他一些基本面的情况而变化。

第一，强势中的试盘手法。当庄家基本上完成建仓任务，准备开始拉升行情，K线形态上为小阴小阳的方式缓慢上涨，成交量呈温和放大，股价有脱离底部的明显特征。庄家会常常采用不参与的手法，听任股价随意波动，以此来试探中小散户的抛盘和接盘情况。

第二，盘整中的试盘手法。在股价相对较低的位置区域，且行情较为平淡时，庄家往往会对目标股进行突然的大幅拉升或大幅打压，收出一根中、长阳线或阴线，以此来观察筹码的锁定状况和市场对该股的关注和参与热情。

第三，弱势中的试盘手法。在弱势时庄家一般都喜欢借题发挥，也就是借助于大势的偏弱，乘机更加夸张地造成股价大跌，使得市场持股者恐慌加剧，极大地动摇散户的持股信心。走势上表现为中长阴线、无量下跌、短期均线呈空头排列等。

第四，除了利用大势背景试盘外，庄家还有其他一些试盘的手法。

利用消息试盘，包括市场消息和上市公司的消息，也包括利多和利空消息，操作上庄家有时夸张地扩大扩大消息的作用，有时与消息的效果反向行动。

这使得绝大多数投资者云里雾里摸不着头脑，失去判断能力而操作失误。

还有利用板块联动的方式来试盘，这点也包括正反两方面的战术和故意不作为的手法。

当然，偏好技术分析的人士，也可以非常普遍地看到庄家利用技术特征方式的试盘，如高开阴线、低开阳线、射击之星等。

（5）成交量放大。试盘时成交量大多出现放大现象，因此不要一看到放量就跟进，有时候放量是很危险的。此时要注意放大量时，均价线如果向下则不能买入，这说明是假买进真抛出的量。当股价跌到一定幅度的时候，若发现抛盘加大，而价格却不随着抛盘而下跌，此时就可以买入了。这同样也是大量，要仔细对比，才能做到操作自如。

注意放量的另一个问题，就是一般散户的买卖单都不大，三位数以上的买卖单只有庄家才有，这时可以结合盘面进行具体分析。

此外，无论是中长线还是短线如发现突发巨量，尤其是在高位，此时就得警惕了，判断股价是否到顶了；若在底部放大量，大可不必担心，看好自己关心的股票瞄准好买点就行了。

（6）试盘时间和空间。庄家风格不同，试盘的时间和空间也不同。短线庄家几分钟、十几分钟即完成一次试盘动作，中线庄家可能持续几天时间，长线庄家的试盘可能达几周时间。试盘的次数也不同，有的一次性完成，有的反复多次试盘，大型的试盘有可能出现波段性走势。试盘空间大多在5%～15%，过大过小均达不到试盘效果，了解这个空间的大小，有助于在股市中取胜。试盘特别复杂，非高手不宜参与，但可以借用庄家试盘，洞察庄家的操盘意图，进而调整自己的操作方式。